Odyssea časem a vzpomínkami, jejímž středobodem je místo v Nové Anglii, kde se po generace odehrává láska, ztráta, boj, naděje a dědictví mezi páry a rodinami.
Po neúspěšném pokusu o atentát na amerického prezidenta je jeho důvěryhodný ochránce, agent tajné služby Mike Banning, falešně obviněn a poslán do vazby. Když se mu podaří uprchnout, musí se držet dál od své vlastní agentury a přelstít FBI, aby našel skutečné viníky....
Majitel cirkusu Max Medici pověřuje bývalou hvězdu Holta Farriera a jeho děti Milly a Joe, aby se starali o novorozeného slona, jehož nadměrné uši jsou k smíchu publiku ve slávě upadajícím cirkuse. Ale poté, co se zjistí, že Dumbo umí létat, zažívá cirkus neuvěřitelný...
